제1장 M&A의 이해
Ⅰ 투자와 M&A 이야기
1. 꿈과 도전, 그리고 적응과 생존
2. M&A는 무엇인가?
3. 기업들이 M&A를 추진하는 이유
4. M&A의 다양한 유형 및 M&A의 대안
Ⅱ 성공적인 M&A를 위한 요소
1. M&A는 항상 성공하는가?
2. 다임러와 크라이슬러는 왜 결별하였을까?
3. 왜 실패하는가?
4. 어떻게 성공했는가?
5. M&A의 성공 요소
Ⅲ M&A 이해관계자
1. M&A 이해관계자
Ⅳ 회사의 가치는 어떻게 평가되는가?
1. 시장의 가치판단에 영향을 미치는 요인은 무엇인가?
2. 가치평가의 종류
제2장 M&A의 절차(Process
Ⅰ 일반적인 M&A Process
Ⅱ 전략수립과 사전준비
1. 중장기 전략수립
2. M&A 동기 및 목적이 명확한가?
3. 사전준비
Ⅲ M&A 절차별 진행 사항
1. TFT(Task Force Team의 구성
2. 대상기업의 선정(Target selection
3. 인수전략 수립 및 접촉(Deal Structure & Financing 등
4. 실사와 가치평가
5. 계약(NDA, LOI, MOU, SPA 등
6. M&A 협상
7. 승인 및 거래 종결
8. 통합(PMI; Post Merger Integration
Ⅳ 매도자(투자유치 입장에서의 고려사항
1. 투자유치(또는 매각 절차
2. 투자유치
3. 다양한 투자자 유형
4. 철수도 전략이다.
제3장 M&A의 실행
Ⅰ Deal Structuring & Financing
1. 자금조달과 거래구조 및 정산
2. 다양한 거래구조간의 비교
3. 주식(지분양수도
4. 영업양수도ㆍ자산양수도
5. 합병
6. 분할
7. 분할합병
8. 주식의 포괄적 교환 및 이전
9. 현물출자
10. 지주회사
11. 증자, 감자 & 자기주식
12. 배당
13. 상장
14. 회생기업 M&A
15. 비우호적 M&A
16. 전략적 제휴 및 합작투자(Joint Ventur
