추천의 글을 대신하여
프롤로그 주식 투자 잘하는 사람들은 무엇이 다를까?
주식 투자는 손실과의 싸움이다
20년차 프랍 트레이더에게서 얻을 수 있는 투자의 무기
1장 사람들은 왜 주식을 살까?
01 왜 주식 투자를 해야 할까?
1997년 이후, 재테크의 패러다임이 바뀌다
부동산에서 주식으로 바뀌는 재테크의 축
[No.1 목표 설정]
02 주식 투자, 목표부터 설정하라
주식은 왜 거래가 될까?
주식 투자의 목표를 설정하라
03 나 자신을 잘 이해하라
나의 투자 환경을 잘 이해한다
나 자신에 대해 잘 이해한다
[프랍 트레이더의 투자 특강]
올바른 투자 철학 수립을 위한 기본적인 접근법
시장이 비효율적이라는 접근
시장이 효율적이라는 접근
Bottom up 시장 접근
Top down 시장 접근
2장 프랍 트레이더의 주식 투자는 무엇이 다른가
01 투자의 3단계
[No.2 자산 배분]
02 자산 배분, 최적의 투자 비중을 정하라
[No.3 포트폴리오 관리]
03 포트폴리오 관리, 중요한 것은 전체의 수익이다
04 트레이딩, 크게 비중을 두지 않는다
05 반드시 지켜야 할 투자 원칙, 일관성을 지킨다
사는 이유와 파는 이유가 같아야 한다
일관성은 투자한 종목의 매매 방법까지 유지되어야 한다
[20년 경력 프랍 트레이더의 하루 일과]
3장 프랍 트레이더의 시장 분석법
[No.4 추세]
01 ‘추세’를 파악 하라
[No.5 주도주]
02 주도주를 이해하라
주도주란 무엇인가?
한국 증시 주도주의 역사
[No.6 변곡점]
03 변곡점을 정복하라
Sell signal (보유 주식의 매도 사인
Short cover signal (하락 추세의 종료 변곡점
Long signal (상승추세 전환 사인, 매수 사인
Short signal (대차 매도 사인
4장 프랍 트레이더의 리스크 관리
01 리
높아지는 시장의 불안정성
멀리 보는 혜안과 남다른 위기관리 능력이 필요할 때
미국의 금리 상승이 이어짐에 따라 앞으로는 지금과는 다른 시장 환경이 펼쳐질 가능성이 농후하다. 이럴 때 필요한 것은 시장을 멀리 보면서 위기를 관리할 수 있는 능력이다.
저자는 20년 넘게 현직에서 프랍 트레이더로서 활동하고 있는 명실공히 업계 최고의 베테랑 프랍 트레이더로 2008년 금융위기, 2011년 유럽재정위기, 2020년 코로나 사태 등 굵직굵직한 주식시장의 위기 동안 단 한 번도 연간 기준 손실을 경험한 적이 없을 정도로 뛰어난 위험관리 능력을 보여주었고, 이를 통해 지난 20년 동안 연평균 15% 이상의 수익률을 기록하고 있다. 어떠한 위기에서도 리스크를 관리하며 반드시 수익을 창출해왔던 것인데, 이것은 전문가들이 즐비한 여의도 증권가에서도 결코 찾아보기 쉽지 않은 진귀한 기록이다. 극강의 위기관리 능력을 지니지 않고서는 결코 엄두조차 낼 수 없는 일이다.
삼성증권 전균 이사는 추천의 글에서 “프랍 트레이더는 회사 내에 정해진 투자한도와 위험관리규정에서 운용하기 때문에 운용자금의 비탄력성이나 운용한도의 제약이 일반인보다 강한 편이다. 이런 환경에서 지속적으로 성과를 내기란 정말 어려운 일인데 그런 면에서 저자가 20여 년간 보여준 실력은 정말 놀랍다고밖에 할 수 없다”라고 극찬하고 있다.
일반 투자자가
프랍 트레이더의 투자에서 배울 수 있는 것들
프랍 트레이더는 하락장에서도 수익을 내거나 최소한 수익을 지켜내야 하며 최소한 6개월에서 1년 안에 성과를 내야 하기 때문에 장기투자도 불가능하다. 이러한 상황에서도 수십년 동안 뚜렷한 성과를 낼 수 있었던 비결은 무엇일까? 일반 투자가가 저자와 같은 프랍 트레이더에게서 배울 수 있는 것은 과연 무엇일까?
여러 가지가 있겠지만 무엇보다도 프랍 트레이더의 투자는 개별 주식에 매몰되지 않고 가능하면 자산 배분과 포트폴리오 운용에 집중하는 것이 특징이다. 다양한 정보를 최대한 수집하고 분석하며, 손실위험 관리에
